VIX 指数が80 を超えると、S&P 500 の日次の変動は5％になると予想される

VIXは市場の「恐怖指数」と呼ばれることもあり、この指数は市場が短期的にどの程度のボラティリティを予想しているかを示唆します。1990年1月以降の7,500取引日を超える歴史の中で、VIX指数の計8回の過去最高値の内、5回が先週に生じました。

今月より以前に、ダウ工業株平均®が 1 日で 5%変動したのは、ほぼ 11 年前のことでした。しかし、3 月に入ってから は、ほぼ毎日のようにダウ工業株平均が 5%以上変動しており、3 月 16 日（月）には 1 日で 12％も下落しました。これ は、1987 年の悪名高い「ブラックマンデー」以降で 1 日として最大の下落率となりました。こうした動きはいつまで続くの でしょうか？

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